1、核心组合：黄河旋风、南方轴承、天海防务、台海核电、雪莱特、航天电子、吉艾科技、航新科技、中金环境
2、重点组合：机器人、南方汇通、康尼机电、四川九州、京山轻机、吉艾科技、中航机电、众合科技、智云股份、通裕重工、国睿科技、龙马环卫、航天发展、海默科技、科大智能、创力集团
3、本周核心观点：机械板块中报已经全部公布，细分子行业景气度差异很大，其中，锂电设备、3C自动化、轨交、核电等业绩增长明显，这些行业具有非常明显的特征：（1）受益于国家政策推动（大轨道交通、核电产业链）；（2）下游产业升级驱动内生增长强劲（锂电设备、3C自动化），从未来中国产业转型的大背景下，未来5-10年产业景气机会重点还是集中在上述板块中。国防军工、军民融合更多的是国家战略性机会，未来军民融合及民参军将会有大量政策持续支持，未来会产生穿越周期的成长股。PPP成为新亮点，预期下半年财政政策将会发力，PPP可能是重要方向，将带动能源、交通、市政和环保等众多领域更多的投资，相关的机械设备供应商将率先获得采购订单
4、投资机会概述：
机会一：军工+民参军：近期航天动作密集，航天事件将进入常态化阶段，航天板块有望提前迎来一波行情。
下月天宫二号发射在即，神舟十一号和长征五号也随后发射，宇航员将驻留太空30天。我国航天事业将进入快速攀升阶段，重量级成果将在“十三五”出现高速增长，布局航天是长期逻辑。航天已不是纯粹的学术、军队专属，目前北斗卫星导航已接近布网完成，亟待民用放量；移动通信卫星已上天服务，服务弱覆盖区域；商用遥感卫星已慢慢步入正轨，我国航天事业正在飞速的向民用、向市场靠拢，预计随着天基布完的日益完善，发达国家万亿航天市场将现于中国。“十三五”科技创新指导纲要于本周8月8日发布，军民融合在科技创新的地位被再次强调，纲要确定将加大制度的建设、引导民营企业参与国防重大任务中来。军工板块估值仍具有优势，在短期事件性催化剂增多和长期发展实质性驱动力推动下，
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